摘要：國企混改整合的主要目標是改善國有企業(yè)資本結構，培養(yǎng)有競爭力和創(chuàng)新力的治理體系，進而有效提升國企運行效率。然而，現(xiàn)有理論研究表明，國企混改整合是否能提升國企運行效率與績效，還未形成一致的結論。以創(chuàng)新方式為視角，基于雙元創(chuàng)新理論，采用雙案例對比研究方法，探討處在不同的混改整合階段下創(chuàng)新方式對戰(zhàn)略績效的影響路徑與機理。研究發(fā)現(xiàn)，在混改整合準備階段，利用式創(chuàng)新更有利于提升企業(yè)戰(zhàn)略績效;而在混改整合優(yōu)化階段，探索式創(chuàng)新更有利于提升企業(yè)戰(zhàn)略績效。研究結論不僅解釋了理論界對國企混改經(jīng)濟結果的現(xiàn)象的爭議，建立了國企混改整合中不同創(chuàng)新方式對企業(yè)戰(zhàn)略績效影響路徑的理論框架，而且拓展了雙元創(chuàng)新理論在管理學中應用的邊界范圍，為混改企業(yè)提升戰(zhàn)略績效提供了理論指導。

　　關鍵詞：國有企業(yè);探索式創(chuàng)新;利用式創(chuàng)新;案例研究

　　引言

　　從國企混改整合的實踐效果來看，一部分國企通過混改整合提升了企業(yè)績效，而另一部分國企混改整合并沒有取得預期的經(jīng)濟效果。這一現(xiàn)象也被理論界的研究所證實：一部分研究者認為，國企在保證產權優(yōu)勢的基礎上，實施混改整合，將民營資本引入企業(yè)內部，不僅能夠優(yōu)化產權結構，改善企業(yè)的經(jīng)營生產方式，提高經(jīng)營效率[1][2][3]，而且能夠激發(fā)企業(yè)的經(jīng)營活力，推動企業(yè)的長期發(fā)展[4][5][6]。

　　國企改革論文： 新時期建筑國企支部書記開展工作的有效措施

　　然而一部分研究卻表明，一些國企混改整合后的企業(yè)生產經(jīng)營效率、企業(yè)績效不僅未得到提高，反而產生了企業(yè)治理混亂等諸多問題，導致其未能有效提升國企的戰(zhàn)略績效[7]�？梢�，實務界以及理論界對我國國有企業(yè)的混改整合是否能改善戰(zhàn)略績效等問題的看法不一，結論仍未定。我們認為，出現(xiàn)爭議的主要原因是：忽視了創(chuàng)新活動在企業(yè)混改整合中對提升企業(yè)績效的重要性。

　　從宏觀角度來講，不管股權結構如何，混改并不是一蹴而就，而只是國企發(fā)展的第一步。企業(yè)只有借助于“混改東風”，在產品品種和質量、差異化、品牌形象、組織形式等方面實施創(chuàng)新，依據(jù)市場變化，不斷調整產品結構，逐漸創(chuàng)造出企業(yè)獨有的品牌優(yōu)勢，才能幫助企業(yè)改善生產經(jīng)營模式和企業(yè)組織效率，提升企業(yè)的競爭能力與績效。而這一論點，也得到了理論界的驗證[813]�？傊�，創(chuàng)新能力直接或者間接地對企業(yè)績效產生影響，企業(yè)應針對不同的管理情境，發(fā)展自身的創(chuàng)新能力，從而獲得績效提升。在此基礎上，理論界對創(chuàng)新方式進行了進一步細分研究，對創(chuàng)新模式從多個角度進行了考察[1415]。

　　尤其是依據(jù)創(chuàng)新的來源、強度和成果，將創(chuàng)新方式分類為探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新得到了理論界的普遍認可，統(tǒng)稱為“雙元創(chuàng)新理論”1618]。并且對其內涵及其對企業(yè)績效的影響進行了探討。探索式創(chuàng)新是一種漸進式創(chuàng)新方式，它具有尋找、改變和冒險的特征，通過外部網(wǎng)絡得到并運用新知識，進而為企業(yè)提供了新設計、新市場以及新的分銷渠道;與此相反，利用式創(chuàng)新的特征是細化、執(zhí)行、選擇，該方式運用企業(yè)既有的知識，提高了企業(yè)既有的技能、過程和結構,是一種漸進式方式[1922]。陶秋燕[23]采用多元層級回歸方法，檢驗探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新對中小企業(yè)組織績效的差異性影響即利用式創(chuàng)新對企業(yè)組織績效的正向影響大于探索式創(chuàng)新的正向影響。

　　齊秀輝等[24]運用最小二乘法則研究發(fā)現(xiàn)探索式創(chuàng)新與企業(yè)績效顯著為正，而利用式創(chuàng)新則與企業(yè)績效不顯著。從以上文獻回顧中可以看出，無論處于什么情境下，創(chuàng)新能力都是直接或者間接提升企業(yè)績效的重要因素，且在不同的管理狀態(tài)下，創(chuàng)新方式不同，對企業(yè)績效產生影響也不同。因此，從創(chuàng)新角度考慮混改結果，有助于解釋混改對企業(yè)績效影響的理論分歧。但上述研究并沒有考慮國企混改整合的背景下創(chuàng)新方式是否會提升企業(yè)績效;理論界也未明確回應在國企混改整合的不同階段，不同的創(chuàng)新方式對企業(yè)的戰(zhàn)略績效會有何不同影響。

　　為此，本文研究的主要問題是：在雙元創(chuàng)新理論視角下，國企混改整合中不同的創(chuàng)新方式對企業(yè)戰(zhàn)略績效的影響路徑，試圖回答：第一，為什么在國企混改整合中不同的創(chuàng)新方式對企業(yè)戰(zhàn)略績效的影響不同?第二，在國企混改整合中不同的創(chuàng)新方式對企業(yè)戰(zhàn)略績效的影響路徑是什么?最終，構建出不同的創(chuàng)新方式在國企混改整合中影響企業(yè)績效路徑的理論框架。其研究意義在于：第一，本文將國企混改置于雙元創(chuàng)新理論下，研究了雙元創(chuàng)新視角下國企混改行為和混改后果，有助于更好地理解我國目前國企混改中出現(xiàn)的問題;第二，已有研究僅關注于國企混改對企業(yè)績效的影響，對創(chuàng)新方式未進行分階段探究，而本文區(qū)分了國企混改不同階段采用的創(chuàng)新方式對企業(yè)績效的影響，有助于細致刻畫國企混改不同階段創(chuàng)新方式對企業(yè)績效的作用。第三，研究不僅拓展了創(chuàng)新理論中的應用邊界，而且解釋了目前理論界對于國企混改整合對戰(zhàn)略績效影響的爭議與困惑，同時，對指導國企混改深入順利進行，提高國企混改的效率，具有一定的理論指導意義。

　　1研究設計

　　1.1研究思路設計

　　我們發(fā)現(xiàn)探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新更能體現(xiàn)組織的戰(zhàn)略主動性，這與本文的研究主題“國企‘混改’提升企業(yè)戰(zhàn)略績效”相契合，因此，本文采用March16]對創(chuàng)新方式的分類標準，即在探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新的基礎上，從企業(yè)戰(zhàn)略績效角度出發(fā)，采用扎根理論，借助雙案例對比分析，通過從深度訪談的編碼結果中找出創(chuàng)新方式演變路徑的質性證據(jù)鏈，使用戰(zhàn)略績效的評價工具---平衡記分卡，從內部流程、學習與成長、客戶維度、與財務維度四個維度，對不同創(chuàng)新方式下，國企混改戰(zhàn)略績效進行評價，歸納總結出不同混改整合階段的創(chuàng)新方式對企業(yè)戰(zhàn)略績效的影響路徑，回答了“為什么”創(chuàng)新方式會影響戰(zhàn)略績效以及不同創(chuàng)新方式是“怎么樣”影響企業(yè)戰(zhàn)略績效的。最終，構建了利用式和探索式創(chuàng)新影響國有企業(yè)戰(zhàn)略績效的演化路徑與機制。

　　1.2研究案例的選取

　　1.2.1研究案例選取

　　本文的研究回答了兩個問題：第一個是“如何”的問題，第二個是“為什么”的問題。根據(jù)兩個問題的特性，本文選用案例研究法進行研究[25]。案例研究一般包括單案例研究和多案例研究。而相比較單案例研究，多案例研究有更好的外部效度與可推廣性。而且，多案例對比研究利于觀點的總結，能更好地支撐研究結論，更具科學性[26]。因此，本文采用雙案例對比研究來探討研究主題。案例公司的選取標準如下：

　　(1)案例的代表性。西寧特殊鋼股份有限公司(以下簡稱：西寧特鋼，證券代碼：600117)是一家青海省老上市公司，通過不斷發(fā)展，縱向延伸了一體化產業(yè)鏈，形成三大產業(yè)板塊和特鋼精品生產線，是中國四大特鋼企業(yè)集團之一。西寧特鋼秉持著“利用式創(chuàng)新”的經(jīng)營理念，“超彎道、低成本”快速發(fā)展。包頭鋼鐵(集團)有限責任公司(以下簡稱：包頭鋼鐵，證券代碼：600010)是我國西北地區(qū)重要的無縫鋼管、鋼軌以及板材生產地。在生產過程中，包頭鋼鐵進行探索式創(chuàng)新，堅定地站在鋼鐵領域的最前沿，并將企業(yè)的關注點放在先進技術的引進、消化和吸收上。總之，西寧特鋼和包頭鋼鐵在我國鋼鐵行業(yè)中具有重要地位，其混改事項也受多方主體關注，加之其生產經(jīng)營過程中均涉及創(chuàng)新改革，因此，上述案例公司具有典型性。

　　(2)數(shù)據(jù)的可獲得性。西寧特鋼位于青海省西寧市，它同內蒙古自治區(qū)均位于祖國的西部，因此，研究人員通過實地考察獲取研究證據(jù)較方便。包頭鋼鐵位于內蒙古自治區(qū)，與研究人員同處一個省份。交通位置上的便利性使得研究人員可以較方便地進行實地考察，從而獲得更加充分的研究證據(jù)。而綜上，本文最終確定以西寧特鋼混改、包頭鋼鐵混改作為案例研究的對象。

　　1.2.2案例企業(yè)混改整合階段劃分

　　在涉及縱向案例研究時，對案例公司的關鍵事件節(jié)點的劃分十分重要[27]。國企混改的最終目的是通過控制和協(xié)調異質資源向同質資源的變換，推動混改整合創(chuàng)造和增加企業(yè)價值。因此，知識轉移在并購價值創(chuàng)造中具有重要意義。同時，企業(yè)并購整合管理是獲取新知識的一種手段[2。Haspeslagh與Jemison29認為并購整合過程包含促進并購雙方相互深入了解的整合準備階段和通過實質性整合而實現(xiàn)預期并購目標的整合優(yōu)化階段。通常而言，整合準備階段為整合優(yōu)化階段鋪設了基礎。而在整合優(yōu)化階段主要包括管理與收尾兩類活動。而且，有研究表明，這兩個階段，如果整合的好，在實際工作中大致需要到年的時間才能完成并初步見到成效。

　　1.3研究方法通常而言，案例研究能夠對“怎么樣”和“為什么”的問題做出合適的探討。這是因為案例公司具有豐富的信息以及大量的資料，通過對重要概念的搜尋、分辨與識別，能夠分析、確定并解釋出案例背后的因果關系[25]。而作為案例研究常用的范式，扎根理論特別強調理論的精準度及敏銳性，可以抓取并理解各個概念的關系。通過尋找出基本且重要的詞語和語句，按照獲取的編碼核實并證明規(guī)律，使得研究主線更加清晰。具體而言，扎根理論通過闡釋和分析一手及二手資料，將同一類或相似的信息和資料歸入具體的一個類別中，并為每個具體類別尋找出合適的、能體現(xiàn)資料和信息本質的重要概念。

　　1.4構念測度

　　1.4.1雙元創(chuàng)新構念

　　本文采用March[16]提出的具有戰(zhàn)略主動性的利用式創(chuàng)新和探索式創(chuàng)新。對于創(chuàng)新構念，主要的區(qū)分依據(jù)是兩種創(chuàng)新方式的特征。在已有的文獻中，學者Benner[19]對利用式和探索式創(chuàng)新的特征進行了詳細且清晰的比較分析。而兩種創(chuàng)新方式的對比分析有利于簡單明了的呈現(xiàn)出創(chuàng)新方式的構念。

　　1.4.2戰(zhàn)略績效評價方法選擇

　　本文使用平衡計分卡評價和衡量戰(zhàn)略績效。相較于EVA等財務指標評價方法而言，平衡計分卡評價企業(yè)績效的角度包含財務指標和非財務指標，并注重上述各指標的相互且有效的平衡。平衡計分卡涵蓋個維度的內容：內部流程維度、員工的學習與成長能力維度、客戶維度、財務維度。具體而言，對于內部流程維度，其評價指標為企業(yè)的科研創(chuàng)新能力以及產品退貨率;在學習與成長維度上選取人力資本率和員工培訓;在客戶維度上選取客戶滿意度;財務維度的指標為凈資產收益率。對平衡計分卡四個維度的指標進行權重分配。

　　具體地，第一步根據(jù)企業(yè)的具體情況對平衡記分卡的個維度分配恰當?shù)臋嘀�，而分配的權重總和應�?00%;第二步，將第一步獲得維度權重分配給維度范圍內的各項指標。由于空間限制，將權重計算過程略去。最終，各維度的具體權重如下：財務維度是45.3%，內部流程為21.8%，客戶維度占據(jù)17%，學習成長維度為15.9%。

　　2案例分析

　　2.1混改整合準備階段雙元創(chuàng)新方式對戰(zhàn)略績效的影響

　　2.1.1創(chuàng)新方式選擇比較在訪談和其他渠道獲取數(shù)據(jù)、信息以及資料的收集和整理過程中，將以提問、匯總、分析作為重點，標出了企業(yè)在混改整合準備階段的不同行為特征，然后用扎根理論進行編碼，并在編碼結果中找出此種創(chuàng)新方式下企業(yè)運營的表現(xiàn)方式。

　　從資料整理的編碼和企業(yè)的相關報告中，可以看出：在并購整合準備階段，西寧特鋼在渠道方面推進客戶的數(shù)量，且嚴格執(zhí)行集團發(fā)展規(guī)劃，完善內部流程。西寧特鋼的企業(yè)領導從員工角度出發(fā)，妥善安排員工并看重企業(yè)人員的成長與發(fā)展;增強了企業(yè)人員的競爭觀念，從而使員工的學習和成長能力得到增強。同時，西寧特鋼也從技術角度出發(fā)，通過現(xiàn)有技術的改進尋求產品成本的減少;積極吸取民營企業(yè)具有競爭力的生產技術以及學習其生產經(jīng)驗;改進管理模式，提高產能;在客戶反饋的基礎上改進自己的技術，生產更具競爭力的優(yōu)質產品。此外，從上述分析可以得到，并購整合準備階段的西寧特鋼體現(xiàn)出利用式創(chuàng)新的特征。

　　從資料整理編碼和企業(yè)的相關報告中看出：在混改整合準備階段，包頭鋼鐵領導對員工的關心度不足;員工對新環(huán)境未能迅速適應;員工間的協(xié)調配合度低且離職現(xiàn)象較多;在研發(fā)費用化支出較多，研發(fā)風險較大，營業(yè)費用高，產銷增長降低，尚未研發(fā)成功的新技術對產能的作用并不顯著。

　　在此模式下，企業(yè)雖對銷售績效考核進行更嚴格地把控，但內部流程的其他方面未得到改善。例如，細分渠道打通比較困難;客戶滿意度降低;市場份額減少。針對這些問題，企業(yè)從而開始致力于新渠道的開發(fā)及新技術的研發(fā)。從上述分析可以得到，混改整合準備階段的包頭鋼鐵的創(chuàng)新體現(xiàn)為探索式創(chuàng)新。

　　3主要研究結論與實踐啟示

　　3.1研究結論與解釋

　　本文通過雙案例研究方法研究了國企混改下不同創(chuàng)新方式對企業(yè)戰(zhàn)略績效變化的影響。研究結果表明：在混改整合準備階段，西寧特鋼通過利用式創(chuàng)新，投入了較少的人財物，挖掘現(xiàn)有技術的問題，產品合格率、內部流程、提高員工積極性與客戶滿意度較為穩(wěn)定，凈資產收益率逐漸增加，整體戰(zhàn)略績效得以提高。而包頭特鋼采用探索式創(chuàng)新方式，投入大量的資金擴建生產線，產生了過剩產能問題，內部流程出現(xiàn)了問題，新產品合格率降低，銷售渠道打通困難，引起了企業(yè)利潤的下降。

　　綜上分析得出：在混改整合準備階段，利用式創(chuàng)新方式對國企的戰(zhàn)略績效提高更為有利。而在混改整合優(yōu)化階段，西寧特鋼沿用了利用式創(chuàng)新方式，仍將研發(fā)主力集中于現(xiàn)有產品的改造以及現(xiàn)有技術的提升，專業(yè)性人才研發(fā)引進少，員工的學習與成長提高不明顯，仍將銷售群體定位于現(xiàn)有客戶，導致企業(yè)的銷售渠道狹窄，戰(zhàn)略績效指標降低。而包頭鋼鐵沿用了探索式創(chuàng)新方式，通過積極引進技術人才和研發(fā)人員、開展新技術和新產品的研發(fā)，使得企業(yè)的生產模式得以優(yōu)化，產品質量大幅上升，產品成本大幅降低，從而使企業(yè)的內部流程獲得各方面的完善。

　　同時，積極拓寬銷售渠道，挖掘潛在客戶群，戰(zhàn)略績效顯著上升。因此，在混改整合優(yōu)化階段，企業(yè)有效解決了混改過程中的多方面整合問題，生產經(jīng)營較穩(wěn)定，國企混改要想進一步提高績效，就應該積極探索創(chuàng)新路徑，才能最終增強企業(yè)活力和提高競爭力。因此，在國企混改整合優(yōu)化階段應開展能實現(xiàn)差異化優(yōu)勢的探索式創(chuàng)新，對提高企業(yè)戰(zhàn)略績效更為顯著。

　　3.2理論貢獻

　　第一，從研究視角而言，目前國有企業(yè)混改整合的研究主要集中在企業(yè)產權和治理結構32]、市場效應和公司影響33、公司管理層的領導力34等方面，而較少關注企業(yè)轉型背景下創(chuàng)新方式對國企混改企業(yè)的影響作用。而本文基于雙元創(chuàng)新視角，通過分析不同混改階段不同創(chuàng)新方式表現(xiàn)出的特征，運用有效評價績效的平衡計分卡，從內部流程、學習和成長、客戶滿意度、財務維度探討出在混改整合的不同階段下對戰(zhàn)略績效的作用路徑。

　　第二，就創(chuàng)新方式而言，利用式創(chuàng)新與探索式創(chuàng)新各有優(yōu)缺點，不同的創(chuàng)新方式所具有的特征存在差異35][36。因此，創(chuàng)新方式的不同對企業(yè)的戰(zhàn)略績效的作用方向有正有負，影響力度也有大有小。且目前理論界對怎樣協(xié)調平衡雙元創(chuàng)新還沒有統(tǒng)一定論。本文的研究結論解釋了在混改過程中如何有效應用創(chuàng)新不同的創(chuàng)新方式，延伸了創(chuàng)新方式在企業(yè)經(jīng)營中的應用范圍。

　　第三，從研究內容而言，已有研究對創(chuàng)新方式如何影響企業(yè)績效并未區(qū)分具體階段或具體情況，只是籠統(tǒng)的介紹企業(yè)在整個過程中應該采取怎樣的創(chuàng)新方式，進而提升企業(yè)績效[17][1。本文將國企混改整合劃分成混改整合準備階段和混改整合優(yōu)化階段，分別研究兩階段應具體采取何種創(chuàng)新方式，體現(xiàn)了企業(yè)分階段采取創(chuàng)新方式的重要性，解釋了目前國企混改對績效影響的爭論與分歧，構建了不同混改整合階段下創(chuàng)新方式對戰(zhàn)略績效的影響路徑的理論框架，拓展了雙元創(chuàng)新方式理論研究內容與邊界。

　　本文存在以下兩點不足：第一，雖然本文采用多案例對比分析原則，使用多種的數(shù)據(jù)來源相互驗證，提高了案例結論的可靠性，建立了嚴密的證據(jù)鏈，量化對比發(fā)掘了混改不同階段雙元創(chuàng)新方式對企業(yè)戰(zhàn)略績效的影響，但是內部因子有效性仍較弱。因此，在描述雙元創(chuàng)新的變化幅度時采用的計量方法的精確度有待提高;第二，混改行為較復雜，且影響企業(yè)戰(zhàn)略績效的因素還有很多。而雙元創(chuàng)新只是創(chuàng)新領域對企業(yè)戰(zhàn)略績效有影響的因素之一。因此，從多個角度對創(chuàng)新方式組合以及國企混改的其他行為如何對企業(yè)的戰(zhàn)略績效產生影響，仍是今后需要進一步研究的問題。

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　　作者：頡茂華，王嬌，劉鐵鑫